Какво представлява индексът на относителна сила (RSI)?

Индекс на относителна сила (RSI) е един от най-популярните и широко използвани импулсни осцилатори. Първоначално е разработен от известния машинен инженер, превърнал се в технически анализатор, J. Welles Wilder. RSI измерва както скоростта, така и степента на промяна на ценовите движения в рамките на пазара.

Стойностите на RSI осцилатора, обикновено измерени за период от 14 дни, варират между нула и 100. Индексът на относителната сила показва свръхпродадени пазарни условия, когато е под 30, и свръхкупени пазарни условия, когато е над 70.

Индексът на относителна сила често се използва от суинг търговци. Те търсят сигнали за намаляваща или засилваща се инерция в краткосрочни до средносрочни движения на цените на пазара. Условията на свръхпокупка или свръхпродажба често непосредствено предхождат краткосрочни промени в тренда, които предоставят възможности за търговия.

Сигналите могат да бъдат генерирани и чрез търсене на отклонения, неуспешни колебания и пресичане на централната линия. RSI може също да се използва за идентифициране на общата тенденция; показва активи, които се подготвят за обръщане на тенденцията или просто коригиращо отдръпване на цената.

• Индексът на относителната сила е популярен импулсен осцилатор, въведен през 1978 г.
• Един актив обикновено се счита за свръхпокупен, когато RSI е над 70 и за свръхпродаден, когато е под 30.
• Линията на RSI, пресичаща под линията на свръхпокупка или над линията на свръхпродаденост, често се разглежда от търговците като сигнал за покупка или продажба.
• RSI работи най-добре в търговски диапазони, а не в трендови пазари.

Изчисляване на Индексът на относителната сила

Относно изчисляването на RSI, може да се запознаете с пълното обяснение на индикатора в книгата на създателя му, издадена през 1978 г под името “Нови концепции в техническите системи за търговия” (New Concepts in Technical Trading Systems)

Индексът обаче може да бъде разбит на (доста) проста формула:

RSI = 100 – [100 / (1 + (Средна стойност на възходяща промяна на цената / Средна стойност на промяна на цената надолу)]

                  100
    RSI = 100 - --------
                 1 + RS

    RS = Average Gain / Average Loss

Разбиране на Индексът на относителна сила

Традиционно се счита, че индексът на относителната сила сигнализира за условия на свръхкупуване, когато е над 70, и за условия на свръхпродаденост, когато е под 30. Нивата обаче могат да се коригират, за да отговарят по-добре на движението на цената на конкретния актив наблюдаван от търговецът.

Ако, например, RSI на даден актив постоянно достига над знака 70 или под знака 30, без да прогнозира правилно промяна в ценовия тренд, търговецът може да коригира горния край до 80 и/или долния край до 20, за да получи по-надеждни сигнали.

Търговците трябва да имат предвид, че по време на периоди на много силни тенденции, цената на даден актив може да продължи да се покачва дълго време, след като осцилатор като RSI сигнализира за „свръхпокупени“ условия на пазара.

Същото предупреждение важи и за продължително движение на цените в низходящ тренд, което може да възникне много след RSI индикация за „свръхпродаден“ пазар.

По време на възходящ пазар стойностите на RSI обикновено са в диапазона от 40 до 90, като диапазонът от 40-50 се разглежда като подкрепа. При низходящ пазар показанията обикновено остават в диапазона от 10 до 60, като зоната 50-60 сигнализира за съпротива. Тези диапазони са типични, но могат да варират в зависимост от настройките за индекса и силата на тренда.

https://traderinfos.com/Технически анализ
Технически анализ може да бъде полезен инструмент за вземане на инвестиционни решения и......

Защо индикатора RSI е важен?

#1. Търговците могат да използват RSI, за да предвидят ценовото поведение на даден актив.

#2. Може да помогне на търговците да валидират тенденциите и обръщанията на тенденциите.

#3. Може да определи кои активи са свръхкупени и свръхпродадени.

#4. Може да предостави на краткосрочните търговци сигнали за покупка и продажба.

#5. Това е технически индикатор, който може да се използва с други индикатори за подпомагане на стратегии за търговия.

Използване на сигнали съвпадащи по посока на тренда

Индикаторът за относителна сила не е толкова надежден на трендови пазари, колкото е в търговски диапазони. Всъщност, сигналите дадени от RSI при силни възходящи или низходящи тенденции, често могат да бъдат неверни.

Много търговци фокусират върху търговски сигнали, които отговарят на тренда. С други думи, използването на възходящи сигнали предимно, когато цената е във възходяща тенденция, и низходящи сигнали, предимно когато дадена акция е в низходяща тенденция, може да помогне на търговците да избегнат фалшивите аларми, които RSI може да генерира на трендовите пазари.

Свръхкупен или свръхпродаден

Ако RSI пресече 30 на графиката, това е знак за свръхпродаденост с възможност за обръщане и повишаване на цената, а когато премине 70, това е знак за свръхкупен и вероятност за спад на цената.

Казано по друг начин, стойностите на RSI от 70 или повече показват, че даден актив става свръхкупен или надценен. Това е сигнал за обръщане на тенденцията или коригиращо отдръпване на цената. Отчитане на RSI от 30 или по-ниско показва състояние на свръхпродаденост или подценяване.

Свръхкупеността се отнася до актив, който се търгува на ценово ниво над неговата истинска (или присъща) стойност. Това означава, че цената му е по-висока от това, което трябва да бъде, според практикуващите технически или фундаментален анализ.

Същата идея важи и за актив, който техническите индикатори като индекса на относителната сила подчертават като свръхпродаден. Или актива се търгува на по-ниска цена, отколкото би трябвало. Съответно се очаква корекция или обръщане на тренда, което дава възможност за печалба чрез закупуване на актива на по-ниска цена.

Ограничения на Индексът на относителната сила

RSI сравнява възходящия и низходящия ценови импулс и показва резултатите в осцилатор, поставен под ценова диаграма. Подобно на повечето технически индикатори, неговите сигнали са най-надеждни, когато са в съответствие с дългосрочната тенденция.

Тъй като индикаторът показва инерция, той може да остане свръхпокупен или свръхпродаден за дълго време, когато даден актив има значителен импулс в двете посоки. Следователно RSI е най-полезен на осцилиращ пазар (обхват на търговия), където цената на актива се редува между възходящи и низходящи движения.

Пример за разминаване на RSI и цената

Разминаването на RSI възниква, когато цената се движи в обратна посока на показанията на индикатора. С други думи, графиката на RSI може да показва промяна в импулса преди съответната промяна в цената.

Възходяща дивергенция възниква, когато RSI има показание за свръхпродаденост, последвано от по-високо дъно, при което графиката на цената показва по-ниски дъна. Това може да означава нарастващ бичи импулс и пробив над територията на свръхпродаденост може да се използва за задействане на нова дълга позиция.

Низходяща дивергенция възниква, когато RSI създаде показание за свръхкупуване, последвано от по-нисък връх на RSI графиката, с показание за по-високи върхове на цената.

Пример за положително-отрицателно обръщане на RSI

Допълнителната връзка между цена на актив и RSI, която търговците търсят, е положително и отрицателно обръщане на RSI. Положително обръщане на RSI може да настъпи, след като RSI достигне дъно, което е по-ниско от предишното му дъно, в същото време, когато цената на актив достигне дъно, което е по-високо от предишната му ниска цена. Търговците биха сметнали тази формация за бичи знак и сигнал за покупка.

Обратно, отрицателно обръщане на RSI може да настъпи, след като RSI достигне връх, който е по-висок от предишния му връх, в същото време, когато цената на ценната книга достигне по-нисък връх. Тази формация би била мечи знак и сигнал за продажба.

Пример за RSI съпротива

Друга търговска техника изследва поведението на RSI, когато се появява отново от свръхпокупена или свръхпродадена територия. Този сигнал се нарича отхвърляне на бичи суинг и има четири части:

• RSI попада в територията на свръхпродаденост.
• RSI преминава обратно над 30 зона.
• RSI формира нов спад, без да преминава обратно в територията на свръхпродаденост.
• След това RSI пробива най-скорошния си връх.

Използването на RSI по този начин е много подобно на чертане на тренд линии върху ценова диаграма.

Има мечи вариант на сигнала за отхвърляне на суинг, който е огледален образ на бичия вариант. Отхвърлянето на мечи суинг също има четири части:

• RSI се издига в територия на свръхкупуване.
• RSI преминава обратно под 70 зона.
• RSI формира нов връх, без да преминава обратно в свръхкупена територия.
• След това RSI пробива последното си дъно.

Както при повечето техники за търговия, този сигнал ще бъде най-надежден, когато съответства на преобладаващата дългосрочна тенденция. Мечи сигнали по време на низходящи тенденции е по-малко вероятно да генерират фалшиви аларми.

Заключителни мисли

Индекс на относителната сила (RSI) е универсален импулсен осцилатор, който е издържал теста на времето. Въпреки промените на пазарите и тяхната волатилност през годините, индикатора RSI остава толкова актуален сега, колкото е бил в дните на първите публикации на Уайлдър.

Докато оригиналните интерпретации на Уайлдър са полезни за разбирането на индикатора, работата на Браун и Кардуел извежда интерпретацията на RSI на ново ниво.

По-специално, книгата на Констанс Браун, “Технически анализ за професионалисти в търговията“, представя концепцията за диапазони на бичи пазар и мечи пазар за RSI. Андрю Кардуел, наставникът на Браун за RSI, въвежда положителни и отрицателни обръщания за RSI.

https://traderinfos.com/Топ 10 правила за търговия с акции
Топ 10 правила за търговия с акции е статия в която може да се запознаете с важни правила за търгуването....